| 基期含义 | 基期是指作为预测基础的时期，它通常是预测工作的上一个年度。 |
| 基期数据 | 基期的各项数据被称为基数，它们是预测的起点。基期数据不仅包括各项财务数据的金额，还包括它们的增长率以及反映各项财务数据之间联系的财务比率。 |
| 基期数据确定方法 | 确定基期数据的方法有两种： 一种是以上年实际数据作为基期数据； 另一种是以修正后的上年数据作为基期数据。如果通过历史财务报表分析认为，上年财务数据具有可持续性，则以上年实际数据作为基期数据。如果通过历史财务报表分析认为，上年的数据不具有可持续性，就应适当进行调整，使之适合未来的情况。 |
| 编表法 | 基本思路是：基期的报表及相关假设——编制预计利润表和资产负债表——编制预计现金流量表。  【相关概念辨析】总投资与净投资 总投资＝净投资＋折旧摊销 （1）这里主要涉及经营长期资产。当销售增长之后，企业在经营长期资产上的总投资为：净经营长期资产增加（净投资）＋折旧摊销。 （2）由于净经营资产中包含了经营长期资产，于是就有了下列公式： 净经营资产总投资＝净经营资产增加（净投资）＋折旧摊销 ＝经营营运资本增加＋净经营长期资产增加＋折旧摊销 ＝经营营运资本增加＋净经营长期资产总投资 净投资是指报表项目的增加，总投资为“报表项目增加＋折旧摊销”。 | |
| 公式法 | 实体现金流量的确定方法 | （1）基本方法 实体现金流量＝税后经营净利润＋折旧摊销—经营营运资本增加—净经营长期资产总投资 ＝税后经营利润—（经营营运资本增加＋净经营长期资产总投资—折旧摊销） （2）简化方法： 实体现金流量＝税后经营利润—净经营资产净投资 【提示】净经营资产净投资，也称为“实体净投资”。 【公式推导】 实体现金流量＝税后经营净利润＋折旧摊销—经营营运资本增加—净经营长期资产总投资 ＝税后经营利润＋折旧摊销—经营营运资本增加—净经营长期资产增加—折旧摊销 ＝税后经营利润—（经营营运资本增加＋净经营长期资产增加） ＝税后经营利润—净经营资产净投资 |
| 股权现金流量的确定方法 | （1）基本方法 股权现金流量＝股利分配—股份资本发行＋股份回购 （2）简化方法 股权现金流量＝税后利润—股权净投资（股东权益增加） 如果企业按照固定的负债率（净负债/净经营资产）为投资筹集资本，则股权现金流量的公式可以简化为： 股权现金流量＝税后利润—（净经营资产净投资—负债率×净经营资产净投资） ＝税后利润—净经营资产净投资×（1—负债率） 【公式推导】 股权现金流量＝实体现金流量—债务现金流量 ＝（税后经营利润—净经营资产净投资）—（税后利息支出—净负债增加） ＝税后经营利润—净经营资产净投资—税后利息支出＋净负债增加 ＝税后利润—（净经营资产净投资—净负债增加） ＝税后利润—股权净投资（股东权益增加） | |
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